Предновогоднее ралли на российском рынке набирает обороты

Новогоднее ралли постепенно набирает обороты на российском рынке: индексы ММВБ и РТС обновили годовые максимумы на прошлой неделе и прибавили к капитализации рынка более 3%.

График

Картинка

Краткий обзор недели

Сбербанк

169.66

+6.44%

Сбербанк-п

121.9

+4.53%

Газпром

152.99

+0.42%

ГМК Норникель

10996

+2.96%

Магнит

10423

+0.7%

ВТБ

0.07523

+10.06%

Роснефть

370.8

+9.06%

Сургутнфгз

30.905

+4.28%

Сургутнфгз-п

33.27

+6.84%

МТС

256.95

+5%

Новатэк

768

+4.77%

Лукойл

3371

+2.59%

РТС

1110

+5.7%

ММВБ

2208

+3.76%

S&P500

2255

+2.92%

USD/RUB

62.47

-2.18%

EUR/RUB

65.981

-3.12%

EUR/USD

1.0558

-0.96%

Золото

1161.4

-1.5%

Серебро

16.9

+0.68%

Медь

5853.29

+1%

Brent

54.36

-0.23%

Рекомендации

Сбербанк Buy
Газпром Buy
Лукойл Buy
Роснефть Buy
ВТБ Buy
ГМК Норникель Buy
РТС Buy
S&P 500 Hold
Brent Buy
USD/RUB Hold

За прошлую неделю

Новогоднее ралли постепенно набирает обороты на российском рынке: индексы ММВБ и РТС обновили годовые максимумы на прошлой неделе и прибавили к капитализации рынка более 3%. Рубль укрепился к доллару и вновь подошёл к нижней границе коридора на уровне 62,5. Американские индексы в этот раз присоединились к всеобщему мировому оптимизму и обновили исторические максимумы: индекс S&P500 дошёл до прогнозируемой отметки 2 250 пунктов. Драгоценные металлы растеряли почти весь рост этого года и на текущий момент золото торгуется в районе 1 160 долларов, а серебро — 16,9. Из бумаг серьёзный рост в последний день недели продемонстрировал банк ВТБ, который до этого очень долго стоял в узкой консолидации. В пятницу его котировки выстрелили на 9%, что является очень большим значением для «голубой фишки». Отличную поддержку оказывают отечественному рынку котировки «чёрного золота», которые смогли подняться выше 55 долларов за баррель нефти Brent.

Прогноз

Фьючерс РТС закрылся в пятницу выше 110 000, полностью отработав сценарий, который мы описывали на предыдущей неделе. Однако, с учётом новостей о продолжении сокращения добычи, на этой неделе есть все шансы ускорить безоткатное движение и дотянуть до уровня 115 000. В этом случае рубль может укрепиться до 61, а к концу года и до круглого значения 60. Тем не менее, рост на такой скорости не может продолжаться бесконечно, поэтому мы рекомендуем постепенно двигать защитные стоп-приказы, чтобы сохранить прибыль. На российском рынке по-прежнему остаётся огромный потенциал роста, потому что ставки по дивидендам и отечественным облигациям пока вне конкуренции. В условиях сокращения добычи нефти вероятность обвала котировок в ближайшем будущем крайне низка.

Текущие позиции

В районе 115 000 планируется зафиксировать часть прибыли по опционам РТС и переложиться во фьючерсы. Последнее наращивание позиции было в районе 108 000 и в ближайшее время изменений не планируется. Среднесрочная цель остаётся на уровне 120 000.

На что обратить внимание

14.12.2016 (22:00 Мск)

Решение по процентной ставке ФРС США, США

Увеличение ставки выше прогноза позитивно отразится на долларе США. Напротив, ставка ниже прогноза станет негативным фактором для американской валюты.

16.12.2016 (16:30 Мск)

Решение ЦБ РФ по процентной ставке, Россия

Заявление о процентной ставке Банка России по краткосрочным процентным ставкам. Решение о том, какие установить процентные ставки, зависит главным образом от перспективы роста и инфляции. Основной целью Центрального Банка является достижение стабильности цен. Высокие процентные ставки привлекают иностранцев, которые ищут лучший вариант «безрисковых» доходов на свои деньги, что может резко повысить спрос на валюту страны.

19.12.2016 (21:30 Мск)

Выступление председателя ФРС Йеллен, США

Выступления представителей ФРС оказывают серьёзнейшее влияние на мировые рынки.

RTS Intraday

Покупка фьючерса РТС.

Портфель Buy & Hold

НазваниеДоля от портфеля
Аэрофлот 3,25%
Алроса 3,25%
Мечел 3,25%
ФСК ЕЭС 3,25%

Стратегия Trendy Stocks

Позиций на текущий момент нет.

Консервативная часть

Облигации — 35% от портфеля.

Стратегия Black Swan

Купленные опционы коллстрайк 110 000, экспирация в декабре — риск 1%.