Рекомендации
Сбербанк | Buy |
Газпром | Buy |
Лукойл | Buy |
Роснефть | Buy |
ВТБ | Hold |
ГМК Норникель | Buy |
РТС | Buy |
S&P 500 | Hold |
Brent | Buy |
USD/RUB | Hold |
РТС
1018
+2,83%
ММВБ
2098
+2.94%
S&P500
2213
+2.26%
USD/RUB
64.93
+0.26%
EUR/RUB
68.57
+0.16%
EUR/USD
1.0588
+0.04%
Золото
1183
-1,98%
Серебро
16.82
+1.7%
Медь
5905.1
+8.55%
Brent
47.12
+0.49%
Сбербанк | Buy |
Газпром | Buy |
Лукойл | Buy |
Роснефть | Buy |
ВТБ | Hold |
ГМК Норникель | Buy |
РТС | Buy |
S&P 500 | Hold |
Brent | Buy |
USD/RUB | Hold |
На прошлой неделе российскому рынку удалось неплохо подрасти: индекс ММВБ обновил очередной исторический максимум в районе 2 100 и немного откатился к концу недели. Высокий открытый интерес во фьючерсе РТС также говорит о большой заинтересованности участников в продолжении роста этого инструмента. Золото, серебро и платина продолжили сильное снижение в связи с ожиданиями повышения ставки ФРС. При этом никель, медь, а также чёрная металлургия демонстрируют неплохой рост, что указывает на позитивные моменты в экономике и возможный рост промышленности. Индекс S&P500 тоже обновляет исторические максимумы и на закрытие пятницы составил 2 213 пунктов. Из российских голубых фишек снова отличился Сбербанк, который прибавил по итогам недели более 5%.
Исторически сложилось, что нефть больше коррелирует с медью, чем с драгоценными металлами, так как медь является промышленным металлом и указывает на рост производства. Медь, никель и чёрные металлы демонстрируют хороший рост, что позволяет рассчитывать на аналогичную динамику в нефти с целью 60 долларов на конец декабря — начало января. Этот сценарий является позитивным для российского рынка и может стать стимулом для его дальнейшего роста. Многие акции уже выросли за последний год более чем на 100%, однако самые скромные оценки показывают возможность вырасти ещё на столько же. Серьёзным потенциалом обладают металлурги, а электроэнергетика. Из «голубых» фишек недооценённым остаётся Газпром.
В портфеле сформирована позиция по фьючерсу РТС от 100 500. В случае роста выше 103 700 планируется наращивать эту позицию с прицелом на 110 000.
Покупка фьючерса РТС.
Название | Доля от портфеля |
---|---|
Аэрофлот | 3,25% |
Алроса | 3,25% |
Мечел | 3,25% |
ФСК ЕЭС | 3,25% |
Продажа фьючерса на доллар/рубль.
Облигации — 35% от портфеля.
Купленные опционы коллстрайк 110 000, экспирация в декабре — риск 1%.